• A
  • A
  • A
  • АБB
  • АБB
  • АБB
  • А
  • А
  • А
  • А
  • А
Обычная версия сайта
Магистратура 2019/2020

Научно-исследовательский семинар "Финансовые рынки и финансовые институты 1"

Направление: 38.04.08. Финансы и кредит
Когда читается: 1-й курс, 1-4 модуль
Формат изучения: без онлайн-курса
Прогр. обучения: Финансовые рынки и финансовые институты
Язык: русский
Кредиты: 8

Программа дисциплины

Аннотация

НИС предполагает как обучение (работы с профессиональными базами данных), так и развитие, и подтверждение навыков выполнения всех элементов научно-исследовательских работ (обоснование проблемы и актуальности ее исследования, работа с библиотечными ресурсами и написание реферата, поиска информации и формирования базы данных под заданную проблему, выбора методов анализа и инструментов решения заданной исследовательской проблемы, презентации результатов, оппонирования и т.д.). Особое внимание уделяется развитию компетенций презентации и защиты проведенного исследования, групповой работе (softskills). В рамках дисциплины в 4 модуле занятия будут осуществляться в формате дистанционного обучения без использования МООС. Элементы контроля и формула расчета оценки по промежуточной аттестации скорректированы в lms.
Цель освоения дисциплины

Цель освоения дисциплины

  • Целью научного семинара для студентов магистратуры первого курса магистерской программы «ФРФИ» является формирование профессиональных исследовательских, аналитических и консультационных компетенций, позволяющих успешно работать на глобальном финансовом рынке. Для достижения указанной цели на реферативную и аналитическую работу представляются наиболее интересные, актуальные исследовательские темы и статьи для изучения, работы для репликации (список тем и статей формирует ответственный за НИС). Предусматривается, что в ходе докладов, презентаций и дискуссий студенты магистратуры обсудят наиболее значимые теоретические и научно-практические аспекты функционирования национального и глобального финансового рынка, познакомятся и доложат о проблемных областях в рамках изучаемых дисциплин программы ФРФИ, обсудят актуальность и выбор методов для собственной исследовательской работы. НИС 1 и 2 модулей 1 семестра должен помочь студенту в выборе темы курсовой работы, обоснованию ее актуальности и пониманию возможностей эмпирического тестирования на основе использования профессиональных баз данных.
Планируемые результаты обучения

Планируемые результаты обучения

  • Обзор литературы, демонстрирующий умение критически оценивать методологию и работу с данными в научных исследованиях по заданной теме, анализ сильных и слабых сторон научных статей по заданной теме
  • Соблюдение принципов реплицируемого исследования.
  • Организация коллективной исследовательской работы.
  • Сбор данных из профессиональных информационно-аналитических баз данных с надлежащим качеством и полнотой.
  • Выполнение корректных расчетов, понимание их результатов, обсуждение расхождений в результатах в реплицируемой работе и собственном исследовании.
  • Презентация собственного исследования
  • Обзор научных методов, применяемых для анализа данных по теме исследования; обсуждение границ применимости методов; выбор методов в рамках КР.
  • Презентация научной проблемы и методологии ее решения в рамках выбранной научной статьи из ведущих зарубежных журналов, включенных в базы Скопус, Web of Science.
  • Презентация применяемых в научной статье модельных конструкций для решения задач финансовой экономики, анализ их преимуществ и недостатков
  • Знание академической этики, владение навыками ведения дискуссий и оппонирования
  • Участие в ежегодной Апрельской конференции в качестве слушателя и/или докладчика, активное участие в научных дискуссиях в рамках Апрельской конференции.
  • Участие в дискуссиях на семинарах по презентациям других студентов, обсуждение сильных и слабых сторон научных исследований.
  • Презентация по курсовой работе, включающая анализ данных: демонстрация набора переменных (факторов) в рамках статистического анализа; Эксель-файла с собранными данными (репрезентативной выборкой), представление описательной статистики по выборке исследования
  • Обзор источников данных, обсуждение проблем сбора данных;обсуждение вопросов обработки данных для проведения статистического анализа;подбор близкой по теме научной статьи, обсуждение вопросов, каких данных не хватает, чтобы приблизить КР к репликации данной статьи.
  • Получение навыков и умений по анализу и прогнозированию тенденций, процессов и инструментов финансового рынка, анализу состояния компаний и финансовых институтов
Содержание учебной дисциплины

Содержание учебной дисциплины

  • Введение в процесс проведения исследовательской работы. Профессиональная этика. Приемы поиска темы для КР и ВКР. Принципы участия в ИПС. Сайт ВШЭ и инфо по публикациям преподавателей
    Важность выбора проблемы по финансовой экономике для авторского исследования, предложение оригинального названия темы КР (ВКР), формулирование научной проблемы, определение предмета, объекта и субъекта собственного исследования. Приведение аргументов актуальности собственного исследования. Представление последовательности шагов собственного исследования (как будет выстроен анализ).
  • Консалтинговая и консультационная работа на финансовом рынке. Этика и ответственность. Роль финансового консультанта
    Получение навыков и умений по анализу и прогнозированию тенденций, процессов и инструментов финансового рынка, анализу состояния компаний и финансовых институтов BlendingLearning обучение реализуется по теме финансового консультирования и управления личными финансами: ссылка на курс: https://www.coursera.org/learn/upravlenie-lichnymi-finansami/home/welcome
  • Особенности реализации и представления научных исследований
    Презентация по курсовой работе, включающая анализ данных: демонстрация набора переменных (факторов) в рамках статистического анализа; Эксель-файла с собранными данными (репрезентативной выборкой);представление описательной статистики по выборке исследования;обзор источников данных, обсуждение проблем сбора данных;обсуждение вопросов обработки данных для проведения статистического анализа;подбор близкой по теме научной статьи, обсуждение вопросов, каких данных не хватает, чтобы приблизить КР к репликации данной статьи.
  • Библиотечные ресурсы
    Подбор и обзор литературы по теме исследования, демонстрирующий умение работать с библиотечными ресурсами, критически подходить к качеству журналов и иных источников, обобщать и критически оценивать результаты предыдущих научных исследований. Проверка статей на вхождение в базу СКОПУС и определение квартиля
  • Работа с информационно-аналитическими профессиональными базами
    Поиск, выгрузка и анализ данных по страновым макропоказателям, рынкам акций и облигаций заданных стран, финансовым инструментам срочного рынка, товарного рынка, финансовым показателям эмитентов ценных бумаг, включая банки, инвестиционные компании. Поиск, выгрузка и анализ финансовых и нефундаментальных показателей эмитентов ценных бумаг за ряд лет.
  • Направления критики научных работ
    Направления критики научных работ, сопоставление слабых и сильных сторон научных статей, высказывание собственного мнения о потенциале дальнейшего развития темы. Правила ведения дискуссий и оппонирования
  • Особенности исследований на финансовых рынках
    Обзор литературы, демонстрирующий умение критически оценивать методологию и работу с данными в научных исследованиях по заданной теме, анализ сильных и слабых сторон научных статей по заданной теме
  • Методология самостоятельного исследования
    Соблюдение принципов реплицируемого исследования. Организация коллективной исследовательской работы. Сбор данных из профессиональных информационно-аналитических баз данных с надлежащим качеством и полнотой. Выполнение корректных расчетов, понимание их результатов, обсуждение расхождений в результатах в реплицируемой работе и собственном исследовании. Презентация собственного исследования. Обзорнаучныхметодов, применяемых дляанализа данных по темеисследования; обсуждение границ применимостиметодов;выбор методов в рамках КР. Работы по репликации включают следующие темы: тесты на эффективность (informational efficiency) и random-walk рынков по индексам акций, облигаций; эффективность факторного инвестирования (3ФФ) и тестирование значимости факторов на развивающихся рынках капитала; DEA метод и тестирование факторов, определяющих доходность облигационного рынка; риск-менеджмент и инструменты оценки риска; регулирование банковской деятельности и ее влияние на развитие финансового рынка и экономический рост; банковские паники; особенности работы с большими данными; страновые особенности развития финансовых рынков; тестирование связи кредитных рейтингов и рынков кредитных производных, тестирование гипотезы ожиданий в её различных вариантах.
  • Модельные конструкции на финансовых рынках
    Презентация научной проблемы и методологии ее решения в рамках выбранной научной статьи из ведущих зарубежных журналов, включенных в базы Скопус, WebofScience. Презентация применяемых в научной статье модельных конструкций для решения задач финансовой экономики, анализ их преимуществ и недостатков
  • Направления критики научных работ
    Направления критики научных работ, сопоставление слабых и сильных сторон научных статей, высказывание собственного мнения о потенциале дальнейшего развития темы. Правила ведения дискуссий и оппонирования
  • Принципы проведения научных дискуссий, оппонирования, критический подход к обоснованию научной значимости
    Участие в ежегодной Апрельской конференции в качестве слушателя и/или докладчика, активное участие в научных дискуссиях в рамках Апрельской конференции. Участие в дискуссиях на семинарах по презентациям других студентов, обсуждение сильных и слабых сторон научных исследований.
Элементы контроля

Элементы контроля

  • блокирующий Реферат
  • блокирующий Презентация выбора темы
  • неблокирующий Текущая работа на семинарах (НИС) - посещение занятий, выступление и участие в дискуссиях
  • неблокирующий Работа с базой Блумберг
  • неблокирующий Работа с базой Refinitiv (Томсон Рейтер)
  • неблокирующий Работа с базой Мобиле или СПАРК или Cbonds
  • блокирующий Репликация научного исследования
    Работа выполняется в группе из 3 человек – командная работа, но тьютор может снизить оценку при слабом участии студента.
  • неблокирующий Выступление с результатами репликации перед студентами
  • неблокирующий Презентация по курсовой работе 1 (работа с данными)
  • блокирующий Презентация по курсовой работе 2 (итоговая)
  • неблокирующий Презентация по изученной научной статье
    выбор студентом одной статьи из 70 предложенных, выбор из гугл-таблицы
  • неблокирующий Участие в ежегодной Апрельской конференции НИУ ВШЭ, активное участие на семинарах
  • неблокирующий Сдача теста по управлению личными финансами
  • неблокирующий Сдача теста по материалам тематических вэбинаров НИС и изученным материалам он-лайн курсов
Промежуточная аттестация

Промежуточная аттестация

  • Промежуточная аттестация (2 модуль)
    0.25 * Презентация выбора темы + 0.15 * Работа с базой Refinitiv (Томсон Рейтер) + 0.15 * Работа с базой Блумберг + 0.1 * Работа с базой Мобиле или СПАРК или Cbonds + 0.25 * Реферат + 0.1 * Текущая работа на семинарах (НИС) - посещение занятий, выступление и участие в дискуссиях
  • Промежуточная аттестация (4 модуль)
    0.05 * Выступление с результатами репликации перед студентами + 0.15 * Презентация по изученной научной статье + 0.25 * Презентация по курсовой работе 2 (итоговая) + 0.4 * Репликация научного исследования + 0.15 * Сдача теста по материалам тематических вэбинаров НИС и изученным материалам он-лайн курсов
Список литературы

Список литературы

Рекомендуемая основная литература

  • Fabozzi, F. J. (2002). The Handbook of Financial Instruments. Hoboken, N.J.: Wiley. Retrieved from http://search.ebscohost.com/login.aspx?direct=true&site=eds-live&db=edsebk&AN=81949
  • Инвестиции : учебник для бакалавров, Теплова, Т. В., 2011
  • Рынок ценных бумаг : учебник для вузов, Берзон, Н. И., Касаткин, Д. М., 2011
  • Финансовый менеджмент: управление капиталом и инвестициями : учебник для вузов, Теплова, Т. В., 2000

Рекомендуемая дополнительная литература

  • Инвестиционная оценка : инструменты и методы оценки любых активов, Дамодаран, А., Липинского, Д., 2005