Анализ персистентности серий в динамических стохастических моделях общего экономического равновесия

<p>В настоящей работе построена динамическая новокейнесеанская модель включающая в себя 4 экономических агента, а именно: потребителей, производителей промежуточных товаров, конечного производителя и центральный банк. Модель обладает следующими особенностями: убывающая отдача от масштаба у промежуточных производителей; центральный банк в модели работает по правилу Тейлора; потребители получают полезность от потребления, денег и работы, а также имеют привычки; все переменные модели - реальные. В модель было введено 4 шока, а именно шок предпочтений потребителей, шок сдерживающей монетарной политики, технологический шок и шок изменения государственных закупок. При оценке модели были использованы 3 серии данных американской экономики, а именно потребление, гос. закупки и ставка процента.</p><p>В работе представлено подробное описание и нахождение конечных уравнений модели, а также стационарного состояния. Проведено обсуждение процесса оценки модели и представлены априорные и апостериорные распределения параметров. Проанализированы отклики модельных переменных на шоки. В работе обсуждается проблема слабой совместной идентификации значения шока предпочтений потребителей и параметра его персистентности, а также слабая идентификация параметра эластичности потребления и параметра привычек потребителей.</p><p>По итогам проделанной работы, можно сделать вывод, что стабильность модели сильно зависит от параметра отдачи от масштаба. Важным результатом этой работы является то, что в сформулированной модели проблема слабой идентификации параметров персистентности и шоков не возникает, и таким образом эти параметры могут быть оценены совместно. Что касается параметров эластичности потребления и параметра привычек потребителей, также возможна их совместная оценка.</p>