Оценка рисков инвестирования в корпоративные облигации при управлении ликвидностью банка

Данная работа посвящена анализу и оценке различных видов рисков корпоративных облигаций в ходе управления инвестиционным портфелем коммерческого банка и поддержания ликвидности. В ходе исследования был проведён эмпирический анализ инвестирования банковских институтов в корпоративные облигации. Для регрессионного анализа были выбраны данные по 299 крупнейшим российским банкам по показателю уровня активов за период с 2004 по 2014 год. Внутренние показатели банков, используемые в данной работе, были подобраны с учетом сосредоточения на рассматриваемой проблеме. Проведены количественные оценки риска инвестиционной деятельности и рассмотрено влияние уровня данного риска на ликвидность банка при различных внутренних и внешних индикаторах. В соответствии с этим, модель основывается на анализе систематических и несистематических рисков, которые обусловлены макроэкономическими колебаниями и эндогенными колебаниями факторов ценообразования корпоративной ценной бумаги.