Модель GARCH в изучении событий: влияние дивидендов в России

Названием данной выпускной квалификационной работы является: "Модель GARCH в изучении событий: влияние дивидендов в России". Работа, написанная студентом 4 курса МИЭФ НИУ-ВШЭ, Беняминова Савина Максимовича под руководством Соколова Владимира Николаевича, включает в себя 21 страницу, в том числе 9 основных таблиц, которые находятся в приложении. Основной целью данной работы является проведение исследования событий (event study) с целью определения формы эффективности Российского рынка (Efficient market hypothesis). В работе раскрывается понятие гипотезы о рыночной эффективности и объясняется, как протестировать данную гипотезу на примере дивидендов. Используются две модели: в первой (OLS) предполагается постоянная дисперсия остатков, во второй модели используется GARCH(1,1). Результаты получены на основе 82 «исследований событий» , различаются при использовании различных моделей. Данная работа имеет недостатки, описанные в заключении.