Математические аспекты высокочастотной торговли

Одной из самых острых проблем в сфере высокочастотной торговли является оценка риска. Теория оценки риска претерпела значительные изменения с работ Г.Марковица. На сегодняшний день устаревшие методы оценки риска не поддаются критике, поэтому в основе данной работы лежит определение и измерение финансового риска на высокочастотных данных как современной методике измерения риска в высокочастотной торговле. Целью данной работы является определение надежного метода оценки рыночного риска с использованием высокочастотных данных. Объектом исследования является риск-менеджмент в сфере высокочастотного трейдинга. Предметом исследования является метод оценки рыночного риска на основе внутридневной стоимостной меры риска Value At Risk (VaR). Данная работа состоит из двух глав. В первой главе вводятся основные понятия и составляющие оценки риска в высокочастотной торговле, а также проводится обзор инструментов риск-менеджмента в целом. Вторая глава посвящена математической оценке риска как основному аспекту высокочастотной торговли.