Оценка вероятности банкротства компаний

В последнее время тема прогнозирования банкротства привлекает все большее внимание исследователей, особенно актуальной она стала после кризиса 2008-2010 гг. Возможность компании прогнозировать свое дальнейшее финансовое состояние позволяет ей менять или корректировать политику своих действий для создания финансово-устойчивого положения в компании. В работе были рассмотрены зарубежные и отечественные исследования на тему прогнозирования вероятности банкротства (Altman, 1968; Ohlson, 1980; Евстропов, 2008; Демешев и Тихонова, 2014), где были изучены различные методы прогнозирования банкротства и рассмотрена факторы, влияющие на его наступление. Целью данного исследования является анализ прогнозной силы логистической регрессии и важности определенных финансовых показателей в модели банкротства российских компаний. Выборка содержит финансовые показатели по двум группам компаний, а именно компаний-банкротов и финансово-благополучных компаний. Для достижения цели будет построена логистическая регрессия и ROC-кривая для определения качества модели. Результаты прогнозирования вероятности наступления банкротства полезны не только самим компаниям, но также их контрагентам и кредитным организациям, которые принимают решение о выдаче заемных средств.