• A
  • A
  • A
  • АБB
  • АБB
  • АБB
  • А
  • А
  • А
  • А
  • А
Обычная версия сайта
Версия для слабовидящихЛичный кабинет сотрудника ВШЭПоискМеню

Моделирование вероятности превышения порогового значения доходности и его применение для анализа рисков

ФИО студента: Каратецкая Ефросиния Юрьевна

Руководитель: Лакшина Валерия Владимировна

Кампус/факультет: Факультет экономики НИУ ВШЭ (Нижний Новгород)

Программа: Экономика (Бакалавриат)

Год защиты: 2019

Настоящая работа посвящена новой спецификации авторегрессионной модели бинарного выбора для оценки вероятности превышения доходностью заданного порогового значения, также изучению ее применимости для решения задач риск-менеджмента, в том числе расчета стоимостной меры риска (VaR) . Автором предложена новая параметризация уравнения волатильности, которая подразумевает наличие дополнительной случайной компоненты. Такая модель не может быть оценена с использованием методов классической статистики, поэтому в качестве соответствующего инструмента был выбран байесовский NUTS-алгоритм. Рассчитанные вероятности превышения доходностью заданного порогового значения послужили основой для расчета VaR. В качестве набора данных была взята дневная доходность обыкновенных акций ПАО «Сбербанк» и минутная доходность валютной пары USD-RUB. Результаты оценки VaR проверены на условную сходимость к истинному значению VaR с помощью теста Engle и Manganelli для динамических квантилей.

Выпускные квалификационные работы (ВКР) в НИУ ВШЭ выполняют все студенты в соответствии с университетским Положением и Правилами, определенными каждой образовательной программой.

Аннотации всех ВКР в обязательном порядке публикуются в свободном доступе на корпоративном портале НИУ ВШЭ.

Полный текст ВКР размещается в свободном доступе на портале НИУ ВШЭ только при наличии согласия студента – автора (правообладателя) работы либо, в случае выполнения работы коллективом студентов, при наличии согласия всех соавторов (правообладателей) работы. ВКР после размещения на портале НИУ ВШЭ приобретает статус электронной публикации.

ВКР являются объектами авторских прав, на их использование распространяются ограничения, предусмотренные законодательством Российской Федерации об интеллектуальной собственности.

В случае использования ВКР, в том числе путем цитирования, указание имени автора и источника заимствования обязательно.

Реестр дипломов НИУ ВШЭ