Модели и методы оценки кредитоспособности корпоративного заемщика коммерческого банка

Управление рисками является основой функционирования банковского бизнеса. Для эффективного управления рисками банкам необходимо иметь точные инструменты оценки банковских рисков. Несовершенные системы оценки кредитных рисков и кредитоспособности заемщиков банка являются одной из основных причин финансовых потерь и банкротств в банковском секторе. Цель данной работы – построение модели оценки вероятности банкротства корпоративного заемщика банка. Задачи, поставленные в соответствии с целью работы: 1. Анализ эмпирических работ на тему оценки кредитоспособности корпоративного заемщика банка с целью выявления ключевых параметров моделей 2. Формирование выборки компаний, используемой для определения коэффициентов модели 3. Построение модели оценки вероятности банкротства и тестирование на контрольной выборке По результатам проведенного анализа в качестве итоговой была выбрана модель на основе логистической регрессии, которая оказалась наиболее точной на контрольной выборке, и использовала небольшое число параметров, что удобно в использовании. Кроме того, было выявлено несколько заслуживающих внимания закономерностей. Параметры, связанные с величиной краткосрочной задолженности, оказались одними из самых эффективных в части дифференциации обанкротившихся предприятий и финансово устойчивых фирм. Показатели, связанные с рентабельностью, также продемонстрировали возможность служить индикаторами предстоящего банкротства. Уровень ликвидности и соответствующие ему параметры тоже оказалась значимыми при оценке вероятности банкротства в рамках данного исследования. Важно отметить, что заметная часть предприятий обанкротилась несмотря на хорошие финансовые показатели, что повлияло на точность моделей в части прогнозирования дефолта. Компании могут допустить банкротство по причинам не экономического характера, которое не будет поддаваться прогнозированию моделями на основе финансовой отчетности. Для решения этой проблемы необходимо разрабатывать иные модели, не основанные на финансовой отчетности, чтобы иметь возможность максимально эффективно оценивать кредитоспособность заемщиков и управлять кредитным риском.