Исследовательский проектный семинар "Стратегические финансы фирмы"

2021/2022

Учебный год

RUS

Обучение ведется на русском языке

10

Кредиты

Кто читает:

Практико-ориентированные магистерские программы факультета экономических наук

Статус:

Курс обязательный

Когда читается:

2-й курс, 1-4 модуль

Преподаватели

Гришунин Сергей Вадимович

Ивашковская Ирина Васильевна

Макеева Елена Юрьевна

Программа дисциплины

Аннотация

Данная дисциплина обеспечивает подготовку к проведению исследований, включая прикладные проектные работы, и определяет этапы и алгоритмы подготовки магистерских диссертаций двух типов: исследовательской и прикладной. Дисциплина включает в себя следующие оценочные средства: ‒Презентация топ кластеров академических статей журналов Scopus и Web of Science и использованием средств поиска, включая VosViewer и CitNet Explorer, в рамках выделенных тематических направлений. – Презентации в малых группах: исследовательские пробелы в заданной тематике.-Презентация исследовательских гипотез и выявленных исследовательских пробелов академических статей по выделенной тематике. - Презентация академических обзоров (анализа статей) и исследовательских пробелов по тематике диссертации (1 этап обзоров).- Презентация гипотез диссертаций и необходимых переменных для моделей исследования (2-й этап обзоров). - Презентация данных для исследовательской модели диссертаций. ‒ Предварительная защита магистерской диссертации.

Цель освоения дисциплины

• Формирование достаточных навыков осуществления самостоятельных исследований в области корпоративных финансов, корпоративных финансовых стратегий выбранных для кейсового метода компаний в России и других странах с растущими рынками капитала на базе современной методологии эмпирического и кейсового анализа.

Планируемые результаты обучения

• Владеть навыками разработки модели прикладного кейсового исследования отдельных объектов с вовлечением разнообразных нефинансовых данных
• Владеть навыками разработки полной модели эмпирического исследования по выбранным тематикам с использованием количественных методов
• Владеть навыком анализа и систематизации результатов и исследовательских моделей опубликованных академических работ по выбранным тематикам
• Владеть навыком выявления исследовательских пробелов и постановки исследовательских вопросов в выбранной области
• Владеть навыком проведения презентации полученных исследовательских результатов
• Уметь подготовить структурированные предложения для практического использования полученных результатов исследования

Содержание учебной дисциплины

• Тема 1. Топовые тематики в корпоративных финансах.
• Тема 2. Структура исследования. Типы магистерских диссертаций: академические и прикладные. Анализ примеров магистерских диссертаций.
• Тема 3. Способы поиска и классификации исследовательской литературы. Работа с базами данных Scopus и Web of Science.
• Тема 4. Кейсовый подход в магистерской диссертации к анализу лучших деловых практик. Специфика кейсового метода. Виды кейсов. Структура кейсов. Разбор примеров кейсовых исследований. Кейс как метод прикладного исследования в диссертации
• Тема 5. Эмпирические исследования в конкретной области: как осуществляется поиск идей и исследовательских пробелов (research gaps). Серия практических занятий по подгруппам.
• Тема 6. Мастерство академического письма (Academic Writing) (Работа с методологией по выбранным темам диссертаций).
• Тема 7. Мастерство академического письма (Academic Writing) Работа с методологией по выбранным темам диссертаций.
• Тема 8. Мастерство академического письма (Academic Writing) Работа с методологией и с данными в конкретных темах.
• Тема 9. Мастерство презентации.
• Тема 10. Концепция диссертации. Предзащита диссертации

Элементы контроля

• Презентация топ кластеров в исследованиях корпоративных финансов
  На основе баз данных Scopus и Web of Science. Определение блоков ключевых слов с использованием средств поиска, включая VosViewer и CitNet Explorer, в рамках выделенных тематических направлений. Детальный анализ статей из журналов 1 и 2 квартилей за последние 5 лет по заданной теме; обязательное использование средств поиска публикаций, включая VosViewer и CitNet Explorer; подготовка схем-иллюстраций, диаграмм и графиков, иллюстрирующих концентрацию исследований вокруг конкретных аспектов тематик.
• Презентации в малых группах: исследовательские пробелы в заданной тематике
• Презентация академических обзоров и исследовательских пробелов по тематике диссертаций
  Презентация академических обзоров (анализа статей) и исследовательских пробелов по тематике диссертации (1 этап обзоров).
• Презентация гипотез диссертации и необходимых переменных для моделей исследования
  Презентация гипотез диссертации и необходимых переменных для моделей исследования (2-й этап обзоров).
• Презентация данных для исследовательской модели диссертаций
• Индивидуальная презентация концепции и ожидаемых результатов магистерской диссертации в 4 модуле

Промежуточная аттестация

• 2021/2022 учебный год 2 модуль
  0.6 * Презентации в малых группах: исследовательские пробелы в заданной тематике + 0.4 * Презентация топ кластеров в исследованиях корпоративных финансов
• 2021/2022 учебный год 4 модуль
  Оценка за 2 семестр равна оценке, полученной на предзащите магистерских диссертаций

Список литературы

Рекомендуемая основная литература

• Financial markets and corporate strategy, Hillier, D., 2012

Рекомендуемая дополнительная литература

• Armen Hovakimian A, Gayane Hovakimian B, & Hassan Tehranian C. (n.d.). 2004. “Determinants of target capital structure: The case of dual debt and equity issues.
• Eugene F. Fama, & Kenneth R. French. (1999). Disappearing Dividends: Changing Firm Characteristics or Lower Propensity to Pay?
• Fama, E. F., & French, K. R. (2002). Testing Trade-Off and Pecking Order Predictions About Dividends and Debt. Review of Financial Studies, 15(1), 1–33. https://doi.org/10.1093/rfs/15.1.1
• GRULLON, G., & MICHAELY, R. (2002). Dividends, Share Repurchases, and the Substitution Hypothesis. Journal of Finance (Wiley-Blackwell), 57(4), 1649–1684. https://doi.org/10.1111/1540-6261.00474
• GRULLON, G., & MICHAELY, R. (2004). The Information Content of Share Repurchase Programs. Journal of Finance (Wiley-Blackwell), 59(2), 651–680. https://doi.org/10.1111/j.1540-6261.2004.00645.x
• Gustavo Grullon, & David L. Ikenberry. (2000). What Do We Know About Stock Repurchases? Journal of Applied Corporate Finance, (1), 31. https://doi.org/10.1111/j.1745-6622.2000.tb00040.x
• Hovakimian, A., Opler, T., & Titman, S. (2001). The Debt-Equity Choice. Journal of Financial & Quantitative Analysis, 36(1), 1–24. https://doi.org/10.2307/2676195
• Jack Glen, & Ajit Singh. (2003). Capital Structure, Rates of Return and Financing Corporate Growth: Comparing Developed and Emerging Markets, 1994-00. Working Papers.
• Kokoreva, M., & Ivanova, M. (2017). The Puzzle of Zero Debt Capital Structure in Emerging Capital Markets. https://doi.org/10.17323/j.jcfr.2073-0438.10.4.2016.9-27
• Malcolm Baker A, Jeffrey Wurgler B, Holger Mueller, Kevin Murphy, Lasse Pedersen, & Jay Ritter. (2003). Appearing and disappearing dividends: the link to catering incentives.
• Michael J. Barclay, & Clifford W. Smith. (1996). On Financial Architecture: Leverage, Maturity, And Priority. Journal of Applied Corporate Finance, 4, 4. https://doi.org/10.1111/j.1745-6622.1996.tb00679.x
• Murray Z. Frank, & Vidhan K. Goyal. (2003). Testing the pecking order theory of capital structure.
• PIROGOV N., & ANILOV A. (2016). Interrelation between Payout and Financing Decisions: Evidence from Emerging Markets.