• A
  • A
  • A
  • АБВ
  • АБВ
  • АБВ
  • А
  • А
  • А
  • А
  • А
Обычная версия сайта

Магистерская программа «Финансовый инжиниринг»

16
Апрель

Конструирование и управление инвестиционным портфелем

2022/2023
Учебный год
RUS
Обучение ведется на русском языке
3
Кредиты
Кто читает:
Практико-ориентированные магистерские программы факультета экономических наук
Статус:
Курс обязательный
Когда читается:
1-й курс, 3 модуль

Преподаватель

Программа дисциплины

Аннотация

Дисциплина предназначена для подготовки специалистов в области инвестиций на фондовых рынках. Для освоения учебной дисциплины, студенты должны владеть следующими знаниями и компетенциями:  знать принципы организации рынка ценных бумаг и основные характеристики обращающихся на нём инструментов;  уметь пользоваться базами данных, содержащих цены активов, ставки и др., представленными в общедоступных источниках;  уметь производить математические и статистические расчёты с помощью табличных процессоров на ПЭВМ.
Цель освоения дисциплины

Цель освоения дисциплины

  • - знакомство слушателей курса с мотивами инвесторов использовать для вложений структурированные продукты; - понимание студентами «анатомии» структурных продуктов, принципов их формирования; - приобретение практических навыков по проведению расчетов касательно структурных продуктов на конкретных реальных примерах.
Планируемые результаты обучения

Планируемые результаты обучения

  • студент должен: знать: - цели, ограничения и риски, возникающие при управлении портфелем ценных бумаг, - основные этапы инвестиционного процесса, суть решений, принимаемых на каждом из них, а также соотношение ответственности клиента и менеджера, - проблемы и принципы принятия решений в условиях неопределенности, «предпочтения инвестора», - соотношения между доходностью и риском при совершении инвестиций;
  • студент должен владеть: - понятийным аппаратом в области инвестиций в ценные бумаги; - понятиями эффективного и оптимального инвестиционного решения; - методами формирования оптимального инвестиционного портфеля; - методами оценки эффективности инвестировании
  • студент должен уметь устанавливать соответствие между заявленными целями инвестирования и адекватными им стратегиями управления портфелем, - решать простейшую задачу иммунизации портфеля облигаций (для единичного обязательства, с небольшим набором активов), - рассчитывать ожидаемую доходность и риск портфеля по известным характеристикам составляющих его активов (ожидаемые доходности, риски, ковариации) и их долям в портфеле,
Содержание учебной дисциплины

Содержание учебной дисциплины

  • Тема 1. Введение в инвестиции
  • Тема 2. Управление портфелем облигаций
  • Тема 3. Риск. Теория Г. Марковица
  • Тема 4. Предпочтения инвестора. Выбор оптимального портфеля
  • Тема 5. Модель CAPM
  • Тема 6. Факторные модели и APT
  • Тема 7. Оценка эффективности управления портфелем
Элементы контроля

Элементы контроля

  • неблокирующий Контрольная работа
  • неблокирующий Тест
Промежуточная аттестация

Промежуточная аттестация

  • 2022/2023 учебный год 3 модуль
    0.6 * Тест + 0.4 * Контрольная работа
Список литературы

Список литературы

Рекомендуемая основная литература

  • Financial Econometrics : from basics to advanced modeling techniques, 553 p., Rachev, S. T., Mittnik, S., Fabozzi, F. J., Fogardi, S. M., Jasic, T., 2007
  • Анализ данных на компьютере : учеб. пособие для вузов, Тюрин, Ю. Н., 2013
  • Инвестиционные рычаги максимизации стоимости компании : практика российских предприятий, Теплова, Т. В., 2007
  • Рынок ценных бумаг : учебник для вузов, Галанов, В. А., 2017
  • Форварды, фьючерсы, опционы, экзотические и погодные производные, Буренин, А. Н., 2008

Рекомендуемая дополнительная литература

  • Fixed income analysis workbook, Fabozzi, F. J., 2007