Диссертации, представленные на защиту и подготовленные в НИУ ВШЭ

С текстом диссертациии можно ознакомится на сайте диссертационного совета Д 002.013.04

С текстом диссертациии можно ознакомится на сайте диссертационного совета Д 002.013.01

В диссертационной работе исследуется моделирование формирования рациональной тарифной политики телекоммуникационной компании. С этой целью предлагается и исследуется ряд моделей формирования тарифной политики. Предлагается подход к формированию профилей потребления услуг сотовой связи абонентами на основе их предпочтений и групп тарифных планов, имеющих сходные стоимостные характеристики, выявленных с использованием методов интеллектуального анализа данных. В рамках работы разработана информационно-логическая модель формирования рациональной тарифной политики телекоммуникационной компании с учетом профилей потребления абонентских кластеров и предпочтений инвесторов.

Объявление о защите (дата размещения 13.12.2016г.): 
защита диссертации состоится 16 февраля 2017 года в 14-00 по адресу: 101000, г.Москва, ул Мясницкая, д.20, комн.309.  

В диссертационном исследовании рассматривается подход к разработке комплексной модели управления клиентскими кластерами компании сектора розничной торговли, в рамках которой перемещение клиентов между кластерами описывается как стохастический процесс, представляемый в виде марковской цепи. В отличие от предыдущих исследований, в данной работе учитывается динамика изменения ключевых показателей покупательского поведения клиентских кластеров, таких как частота покупок, средний чек, давность покупки и время сотрудничества клиента с компанией. В работе проведен анализ влияния проводимых маркетинговых мероприятий на поведение отдельных клиентских кластеров и определен характер зависимости покупательского поведения кластеров клиентов от проводимых маркетинговых мероприятий компании. Также в работе разработана информационно-логическая модель оптимизациивыбора оптимальной маркетинговой стратегии компании и сформулирована задача оптимизации управления клиентской базой компании, где в качестве критерия оптимального управления выступает максимизация показателя долгосрочной стоимости клиентской базы на заданном горизонте планирования. Предлагаемая динамическая модель управления клиентской базой компании была апробирована на компании сектора розничной торговли на выборке из 181 927 клиентов за период с 10.2007 по 03.2012. Модель оценки динамики изменения показателей покупательского поведения показала высокую точность прогнозирования. Полученное решение задачи оптимизации управления клиентской базой компании позволило значительно увеличить долгосрочную стоимость клиентской базы компании на интервале 12 месяцев

Переход российской экономики на инновационную социально-ориентированную модель развития, и необходимость успешной реализации множества инвестиционных проектов как федерального и регионального масштаба, так и уровня предприятия и организации, в различных отраслях и сферах экономики, предъявляет все более серьезные требования к обоснованию выбора проектов для их последующей реализации. На протяжение более чем 70-ти лет основным показателем для анализа эффективности инвестиционных проектов является показатель чистого дисконтированного дохода ЧДД (Net Present Value,далее NPV). Инвесторы, не склонные к риску, наряду с использованием NPV, стремятся обосновать свое решение, используя также показатель внутренней нормы доходности ВНД (Internal Rate of Return,далее IRR). Однако, использование показателя IRR не всегда возможно для оценки доходности инвестиционных проектов со знакопеременными денежными потоками. Все множество проектов со знакопеременными денежными потоками можно разделить на: так называемые «типичные» проекты, для оценки эффективности которых, применимы традиционные, основанные на критериях NPV и IRR, методы, дающие адекватные и непротиворечивые результаты и проекты,  у которых IRR может либо иметь несколько значений, либо вообще не иметь действительных значений. У таких проектов внутренняя норма доходности не имеет экономического содержания, а их оценка и ранжирование с использованием показателей NPV и IRR нередко приводит к противоречивым результатам. Для обозначения проектов такого типа исследователи, занимающиеся данной проблематикой предлагали использовать разные термины: «нетипичные» ( non-conventional )(Виленский П.Л., Лившиц В.Н., Смоляк С.А. 2008). К проектам такого типа (далее «нетипичным») относятся проекты с затратной ликвидационной фазой. Например, инвестиции в добывающие предприятия (угольные, рудные, нефтегазовые), требующие после завершения доходной производственной фазы существенных затрат на ликвидацию производств и рекультивацию земельных участков; инвестиции в объекты атомной и химической промышленности, для которых также после эксплуатации необходимы средства на демонтаж и санацию территории. Строительные проекты с «долевым участием», часто имеющие промежуточные доходы и завершающиеся затратами на уплату налогов и благоустройство территории. Проекты, характеризующиеся первоначальным поступлением денежных средств, и последующими чередующимися оттоками и притоками денежных средств. Такие как: проекты с предоплатой денежных средств, авансовыми платежами, получением кредита, операции на фондовом рынке, проекты в сфере страхового бизнеса и деятельности фондов. Для определения доходности «нетипичных» проектов, многие ученые пытались модифицировать показатель IRR,однако такой подход не дал желаемого результата, и до настоящего времени данная проблема остается открытой.

В сложившихся в настоящее время условиях экономического развития страны предприятия должны быть уверены в надежности и финансовой состоятельности своих партнеров, в противном случае они имеют возможность использовать механизм банкротства как средство возврата долга неплатежеспособными партнерами. Несмотря на большое количество существующих методик прогнозирования финансового состояния предприятий, эту проблему нельзя считать полностью решенной по следующим причинам. Во-первых, применение различных методик приводит к противоречивым результатам. Во-вторых, прогнозная точность моделей значительно уменьшается при использовании для анализа финансового состояния данных за несколько лет до банкротства. В-третьих, в моделях используются данные за один год, и не учитывается изменение показателей в динамике за несколько лет. Объектом исследования являются российские предприятия. Предметом исследования выбрано финансовое состояние российских предприятий. Цель диссертационного исследования состоит в разработке методологического подхода и методов моделирования и прогнозирования банкротства предприятий, учитывающих динамику изменения финансовых показателей. Предложена методологическая основа, на которой базируется принципиально новый подход к прогнозированию вероятности банкротства предприятий, учитывающий ретроспективную динамику изменения финансовых показателей. Разработан комплекс моделей прогнозирования вероятности банкротства предприятий. Выявлены характерные сценарии  изменения основных финансовых показателей предприятий за несколько лет до банкротства и определены максимальные временные горизонты прогнозирования вероятности банкротства предприятий в зависимости от сценария изменения финансовых показателей. Установлены нормативные значения финансовых коэффициентов для предприятий, имеющих удовлетворительное финансовое состояние.