Выбор торговой стратегии инвестора, использующего информацию об эмоциональных состояниях наблюдаемых в обществе

В данной магистерской диссертации рассмотрена возможность прогнозирования показателей фондовой биржи с помощью эмоциональных состояний наблюдаемых в обществе и вопрос применения такого вида прогнозирования на практике. Во введении обоснована актуальность темы, рассмотрена степень разработанности проблемы, определены предмет исследования и поставлены задачи для исследования. В первой главе магистерской диссертации рассмотрены теоретические аспекты прогнозирования на фондовой бирже. Во второй главе магистерской диссертации рассмотрены варианты моделирования финансовых временных рядов и способы их оценки с помощью ARCH, GARCH и ARMA моделей, позволяющих учитывать исторические значения исследуемого ряда. В третьей главе магистерской диссертации проведено эмпирическое исследование предположений о взаимосвязи эмоциональных состояниях наблюдаемых в обществе и котировками фондовой биржи. Основываясь на предположении об иррациональности поведения инвесторов, шумовой теории Блэка и гипотезе эффективных рынков в работе была рассмотрена возможность использования публикаций пользователей Твиттера, как индикатора эмоциональных состояний наблюдаемых в обществе. Использование данного индикатора позволяет инвестору прогнозировать движение фондового рынка. Для определения возможности использования слов из Твиттера были отфильтрованы исходные данные, основываясь на результатах теста Грейнджера и корреляции. В работе были протестированы модели на основе ARMA и GARCH для предсказания будущих значений различных показателей промышленного индекса Доу Джонса, в которых одним из регрессоров использовались слова употребляемые пользователями Твиттера, и были отобраны наилучшие. По результатам тестирования полученных моделей удалось увеличить доход инвестора, использующего предложенную в работе торговую стратегию.