Однородность связей на рынке и граф отвержений

В последнее время анализ сетей фондовых рынков вызывает все больший интерес. Одной из наиболее важных задач анализа рыночных сетей является проблема выявления динамики рыночной сети. В настоящей работе рассматривается сетевая модель фондового рынка, построенная по доходностям рыночных активов. В качестве меры зависимости между акциями фондового рынка использована вероятность совпадения знаков доходностей этих активов. В работе описана методология проверки динамики сетей фондовых рынков на основе статистической процедуры множественной проверки гипотез равенства матриц связей, построенных по наблюдениям в разные периоды времени. Данная методология была применена к анализу французского, немецкого, американского фондовых рынков, а также к рынку Великобритании. В общем случае наблюдается нестабильность рыночных сетевых структур. Но также было показано, что эта нестабильность связана с небольшим числом активов фондового рынка.