Обнаружение структурных сдвигов волатильности цены акций на примере нескольких компаний нефтегазовой отрасли РФ

ФИО студента: Маркина Анастасия Михайловна

Руководитель: Борзых Дмитрий Александрович

Кампус/факультет: Факультет экономических наук

Программа: Экономика (Бакалавриат)

Оценка: 8

Год защиты: 2016

Настоящая работа исследует проблему обнаружения структурных сдвигов в данных на примере доходности акций некоторых компаний нефтегазовой отрасли РФ (ПАО «Газпром», ОАО «НК «Роснефть», ОАО АНК «Башнефть»). Предложен новый, универсальный метод по обнаружению скачков на основе модели GARCH (1,1) через максимизацию функции правдоподобия, где в качестве дополнительного параметра оценивается момент времени скачка, разделяющий модель на две части. Метод показывает свою эффективность как на сгенерированных данных, так и на реальных. Эмпирический анализ был проведен в период с сентября 2007 года по март 2016 на базе данных с сайта finam.ru. Найденные скачки соответствуют экономическим событиям в России, произошедшим в рассмотренный период, то есть финансовому кризису 2007-2009 гг. и валютному кризису, который начался в 2014 году. Также в работе приведено детальное объяснение для каждого значимого скачка.

Текст работы (работа добавлена 11 мая 2016 г.)

Выпускные квалификационные работы (ВКР) в НИУ ВШЭ выполняют все студенты в соответствии с университетским Положением и Правилами, определенными каждой образовательной программой.

Аннотации всех ВКР в обязательном порядке публикуются в свободном доступе на корпоративном портале НИУ ВШЭ.

Полный текст ВКР размещается в свободном доступе на портале НИУ ВШЭ только при наличии согласия студента – автора (правообладателя) работы либо, в случае выполнения работы коллективом студентов, при наличии согласия всех соавторов (правообладателей) работы. ВКР после размещения на портале НИУ ВШЭ приобретает статус электронной публикации.

ВКР являются объектами авторских прав, на их использование распространяются ограничения, предусмотренные законодательством Российской Федерации об интеллектуальной собственности.

В случае использования ВКР, в том числе путем цитирования, указание имени автора и источника заимствования обязательно.

Реестр дипломов НИУ ВШЭ