• A
  • A
  • A
  • АБВ
  • АБВ
  • АБВ
  • А
  • А
  • А
  • А
  • А
Обычная версия сайта

Моментум эффект в динамике цен акций российского рынка Кандидатская диссертация

Соискатель:Микова Евгения Сергеевна
Руководитель:Теплова Тамара Викторовна (др. работы под рук-вом)
Ведущая организация: Российский экономический университет имени Г.В. Плеханова (сведения о ведущей организации)
Оппоненты:Буренин Алексей Николаевич (сведения об оппоненте [*.pdf, 271 Kb]); Акимов Олег Михайлович (сведения об оппоненте [*.pdf, 268 Kb])
Диссертация принята к защите:17.06.2014 (протокол № 12)
Специальность: 08.00.10 Финансы, денежное обращение и кредит
Дисс. совет:Д 212.048.07 - Совет по экономическим наукам
Дата защиты:16.09.2014


Тема диссертационной работы обусловлена актуальностью тестирования развивающихся фондовых рынков (в частности, российского) на предмет наличия портфельного моментум эффекта (ПМЭ) в динамике цен акций и прибыльности моментум стратегии и изучению источников повышенной доходности. Впервые для российского рынка был количественно оценен ПМЭ и элементы дизайна моментум стратегии с учетом транзакционных издержек и альтернатив пассивного инвестирования. Учтены потенциальные факторы риска, способные объяснить повышенную доходность ПМЭ. Выявлено, что моментум эффект в динамике цен российского рынка имеет двойственную природу: значимый коэффициент альфа поддерживается наличием периодов притока иностранного капитала в российские фонды акций и растущим фондовым рынком.

Диссертация [*.pdf, 2.14 Mb] (дата размещения 5.06.2014)
Автореферат [*.pdf, 843.08 Kb] (дата размещения 11.07.2014)



Отзывы:
Отзыв научного руководителя
Сведения о результатах защиты:На заседании диссертационного совета Д 212.048.07, протокол № 16 от 16.09.2014г. принято решение о присуждении Миковой Евгении Сергеевны ученой степени кандидата экономических наук по специальности 08.00.10 – «Финансы, денежное обращение и кредит» по результатам защиты диссертации на тему «Моментум эффект в динамике цен акций российского рынка»
Члены диссертационного совета, присутствовавшие на заседании: состав совета 16.09.2014.doc (дата размещения 25.09.2014)
Заключение диссертационного совета: zakl.pdf (дата размещения 25.09.2014)
Ключевые слова: моментум стратегии, моментум эффект, ценовая аномалия